435
-
70
2370
220
500
-
110
-105
-
+65
-
+40
77,3
6,9
13,6
-
2,2
74,1
6,9
15,6
-
3,4
-3,2
-
+2,0
-
+1,2
Итого
3200
3200
-
100,0
100,0
-
Из таблицы следует, что основную долю в структуре нематериальных активов занимают интеллектуальные продукты (патенты, авторские права, программы для ЭВМ и др.), хотя за отчетный период абсолютная их величина и относительная доля в общей сумме несколько уменьшилась. Это свидетельствует о снижении деловой активности предприятия, так как в отчетном году не было инвестиций в данный вид активов.
В ходе последующего анализа целесообразно изучить состав нематериальных активов по источникам их поступлений: государственные субсидии, внесенные учредителями, приобретенные за плату или в обмен на другое имущество, полученные безвозмездно от юридических и физических лиц. На анализируемом предприятии все нематериальный активы сформированы за счет собственных средств предприятия.
По степени правовой защищенности различают следующие группы нематериальных активов: защищенные авторскими правами, патентами на изобретение; свидетельствами на полезную модель; зарегистрированными лицензиями; патентами на промышленные образцы; свидетельствами на товарный знак; свидетельствами на право пользования наименованием мест происхождения товара; свидетельствами об официальной регистрации программных продуктов, баз данных и т.д.
Анализ структуры нематериальных активов по степени правовой защищенности (таб.5)
Группа нематериальных активов
Сумма, млн руб.
Структура, %
прошлый год
отчётный год
изменение
прошлый год
отчётный год
изменение
Нематериальные активы, защищённые:
патентами на изобретение
лицензиями
авторскими правами
свидетельствами на товарный знак
Незапатентованные активы
960
800
320
640
480
1025
865
415
575
320
+65
+65
+95
-65
-160
30
25
10
20
15
32
27
13
18
10
+2
+2
+3
-2
-5
Итого
3200
3200
-500
100
100
-
По данным табл. 5 можно сделать вывод, что за отчетный период несколько изменилась структура нематериальных активов по степени их защищенности: увеличилась доля активов, защищенная лицензиями, патентами и авторскими правами и уменьшилась доля незащищенных нематериальных активов, что следует оценить положительно.
Согласно данным табл. 6, средний срок полезного использования результатов промышленного новшества составляет 5-6 лет, что вполне нормально для современных условий. Доля нематериальных активов со сроком полезного использования более 10 лет на анализируемом предприятии составляет 9,3 %. Это в основном права на пользование землей и другими природными ресурсами.
Структура нематериальных активов по срокам полезного использования
Показатель
Срок полезного действия, лет
Итого
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
более 10 лет
Нематериальные активы, млн руб.
100
160
250
-
800
960
480
150
-
-
300
3200
В % к итогу
3
5
8
-
25
30
15
4,7
-
-
9,3
100
По степени ликвидности и риска инвестиции в нематериальные активы могут быть разбиты на три группы: высоколиквидные, среднеликвидные и трудноликвидные. Вообще нематериальные активы при оценке ликвидности имущества предприятия принято относить к низколиквидным, так как реализовать их значительно труднее, Чем основные средства и оборотные активы. Необоснованный рост нематериальных активов приводит к уменьшению собственного оборотного капитала, снижению показателя текущей ликвидности и замедлению оборачиваемости совокупного капитала. Вложение средств в нематериальные активы преследует цель — получение дополнительной прибыли от их использования. Поэтому эффективность их использования оценивается по уровню дополнительного дохода на рубль вложенного капитала в нематериальные активы (ДВК):
Величина этого показателя зависит от рентабельности данного: вида активов (отношение полученной прибыли к сумме амортизации нематериальных активов) и коэффициента их оборачиваемости; (отношение суммы годовой амортизации по нематериальным активам к среднегодовой первоначальной их стоимости). Взаимосвязь данных показателей можно представить следующим образом:
где П — прибыль, полученная от использования нематериальных активов; НА - среднегодовая стоимость нематериальных активов; Ам - сумма годовой амортизации по нематериальным активам.
Из табл. 7 следует, что за отчетный год отдача нематериальных активов снизилась на 0,02 руб. Этому способствовало уменьшение рентабельности и снижение коэффициента оборачиваемости данного вида активов.
Расчет влияния факторов на изменение дохода на вложенный капитал в нематериальные активы
Показатель
Прошлый год
Отчётный год
