Как видно из Таблицы 2.2.:
1) валюта баланса за 2005 увеличилась в 4 раза, за 2006 г. на 37 % .
2) в общем объёме активов внеоборотные активы отсутствуют. Таким образом, темп прироста оборотных активов превышает темпы прироста внеоборотных активов. Это положительная тенденция.
3) увеличилась дебиторская задолженность: в 2005г. до 179 тыс.руб., в 2006г. до 208 тыс.руб.
4) увеличился объём запасов: за 2005г. в 3 раза до 239 тыс.руб., за 2006г. на 46 %
Для дальнейшего выяснения ситуации на предприятии, проведём анализ структуры и динамики пассивов.
1) у предприятия отсутствуют долгосрочные обязательства.
2) нераспределенная прибыль в 2005г. составляла 15 тыс.руб, а в 2006г. выросла до 34 тыс.руб.
3) краткосрочные обязательства в общем объёме источников в 2005г. составляют 89 %, в 2005г. – 94 %, а в 2006г. – 92 %.
4) кредиторская задолженность за 2005г. увеличилась в 5 раз и составила в 2006г. 551 тыс.руб.
5) кредиты и займы в общем объёме имущества отсутствуют во всем исследуемом периоде с 2004г. по 2006 г.
Таблица 2.3
Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности. |
|||||||||||||
Расчёты |
Дебиторская задолженность |
Кредиторская задолженность |
Превышение задолженности |
||||||||||
Дебиторской |
Кредиторской |
||||||||||||
2004 |
2005 |
2006 |
2004 |
2005 |
2006 |
2004 |
2005 |
2006 |
2004 |
2005 |
2006 |
||
1.С покупателями или поставщи-ками за товары и услуги |
1 |
179 |
208 |
79 |
205 |
296 |
- |
- |
- |
78 |
26 |
88 |
|
2. Перед персоналом |
- |
- |
- |
- |
27 |
32 |
- |
- |
- |
- |
27 |
32 |
|
4. По отчислени-ям на социальные нужды |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
5. С бюджетом |
- |
- |
- |
2 |
3 |
33 |
- |
- |
- |
2 |
3 |
33 |
|
7. С прочими |
- |
- |
- |
4 |
172 |
190 |
- |
- |
- |
4 |
172 |
190 |
|
Итого |
1 |
179 |
208 |
85 |
407 |
551 |
- |
- |
- |
84 |
228 |
343 |
За весь исследуемый период кредиторская задолженность превышает дебиторскую: в 2004г. – на 84 тыс.руб., в 2005г. – на 228 тыс.руб. ( в 2 раза), в 2006г. – на 343 тыс.руб. (в 2,5 раза).
То есть, если все дебиторы погасят свои обязательства, то ООО ТД «Дойч-Авто» сможет погасить лишь 37% к 2006г. обязательств перед кредиторами. Но в то же время превышение кредиторской задолженности над дебиторской даёт предприятию возможность использовать эти средства, как привлечённые источники (например полученные авансы израсходованы; полученное сырьё пущено в переработку и т.д.).
Проанализируем ситуацию, рассчитав коэффициенты финансовой устойчивости в таблице 2.4.
Таблица 2.4
Анализ финансовой устойчивости. |
||||||
Показатели |
Норма |
2004 |
2005 |
2006. |
Отклонение (+; -) |
|
2005/2004кв |
2006/2005кв |
|||||
1. |
2. |
³. |
4. |
5. |
6. |
7. |
1.Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения. |
* |
1 |
3 |
15 |
2 |
12 |
2. Краткосрочная дебиторская задолженность |
* |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
3. Запасы , НДС, долгосрочная дебиторская задолженность |
* |
93 |
429 |
580 |
336 |
151 |
4. Оборотные активы, всего |
* |
94 |
432 |
595 |
338 |
163 |
5. Внеоборотные активы, всего |
* |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
6. Активы, всего |
* |
94 |
432 |
595 |
338 |
163 |
7. Собственный капитал |
* |
10 |
25 |
44 |
15 |
19 |
8. Заёмный капитал, всего |
* |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
9. Текущие обязательства |
* |
84 |
407 |
551 |
323 |
144 |
10. Долгосрочные обязательства |
* |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
11.Коэффициент капитализации. |
не выше 1,5 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
12. Коэффициент обеспечения собственными источниками финансирования |
К ≥0,5 |
0,1 |
0,05 |
0,07 |
-0,05 |
0,02 |
13. Коэффициент финансовой независимости. |
0,4≤ К≤0,6 |
0,1 |
0,05 |
0,07 |
-0,05 |
0,02 |
14. Коэффициент финансирования. |
К ≥0,7≈1,5 |
0 |
0 |
0 |
0 |
0 |
15. Коэффициент финансовой устойчивости |
К ≥0,6 |
0,1 |
0,05 |
0,07 |
-0,05 |
0,02 |
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14