В табл. 10 приводится расчет показателей оборачиваемости оборотных средств в днях.
Таблица 10
Показатели
Условные обозначения
Базисный год
Отчетный год
план
фактически
А
Б
1
2
3
Выручка от реализации товарной продукции, тыс. руб.
46863
54340
56069
Средние остатки всех оборотных средств, тыс. руб.
Е
12040
—
13191
Средние остатки запасов, тыс. руб.
Eн
10884
10725
11410
Оборачиваемость всех оборотных средств
92,5
__
84,7
Оборачиваемость запасов
83,6
71,1
73,3
По данным таблицы легко рассчитать коэффициенты оборачиваемости. За базисный год оборотные средства совершили 3,9 оборота (46863 : 12040), в том числе запасы 4,3 (46863 : 10884); за отчетный год - 4,0 оборота (56069 : 13191), в том числе запасы - 4,9 оборота (56069 : 1 1410) при плане 5, 1 (54340 : 10725).
По результатам оборачиваемости рассчитывают сумму экономии оборотных средств (абсолютное или относительное высвобождение) или сумму их дополнительного привлечения.
Для определения суммы экономии оборотных средств (Д.Е) вследствие ускорения их оборачиваемости устанавливается потребность в оборотных средствах за отчетный период, исходя из фактической выручки от всей реализации за это время и скорости оборота за предыдущий период. Разность между этой условной суммой оборотных средств и суммой средств, фактически участвующей в обороте, составит экономию оборотных средств. Если оборачиваемость замедлена, то в итоге получается сумма средств, дополнительно, вовлеченных в оборот.
Для исчисления экономии или перерасхода запасов по сравнению с планом используется, например, такая формула:
где — фактические средние остатки запасов;
— фактическая реализация;
— плановая реализация (или базисная реализация);
— плановая величина запасов (или базисная величина).
Экономия или перерасход оборотных средств могут быть
определены как произведение суммы однодневной
реализации и
разницы в днях оборачиваемости по отчетным фактическим и
плановым данным:
,
где Т — длительность рассматриваемого периода (года).
Сделаем расчет дополнительного вовлечения (перерасхода) запасов по сравнению с планом (по данным табл. 10):
В нашем примере план по скорости оборачиваемости запасов не выполнен, следовательно, имеет место дополнительное привлечение средств в оборот, что значительно ухудшает финансовое состояние предприятия.
Эффективность использования оборотных средств заключается не только в ускорении их оборачиваемости, но и в снижении себестоимости продукции за счет экономии натурально-вещественных элементов оборотных средств (запасов) и издержек обращения. Поскольку обобщающими показателями эффективности работы промышленных предприятий служат величина прибыли и уровень общей рентабельности, следует определить влияние использования оборотных средств на эти показатели.
Основными факторами, влияющими на величину и скорость оборота оборотных средств предприятия, являются:
масштаб
деятельности предприятия (малый бизнес, средний, крупный);
характер
бизнеса или деятельности, т.е. отраслевая принадлежность предприятия
(торговля, промышленность, строительство и т.д.);
длительность
производственного цикла (количество и продолжительность
технологических операций по производству продукции, оказанию услуг,
выполнению работ);
количество и разнообразие потребляемых видов ресурсов;
география
потребителей продукции, поставщиков и смежников;
система
расчетов за товары, работы, услуги;
платежеспособность
клиентов;
качество
банковского обслуживания;
темпы
роста производства и реализации продукции;
доля добавленной стоимости в цене продукта;
учетная политика предприятия;
квалификация менеджеров;
инфляция.
В условиях Российской Федерации переход к рынку сопровождается для многих предприятий попаданием в зону хозяйственной неопределенности и повышенного риска. Большинство предприятий впервые встало перед необходимостью объективной оценки финансового состояния, платежеспособности и надежности своих партнеров, постоянного контроля за качеством расчетно-финансовых операций и платежной дисциплины.
В деятельности многих предприятий укоренилась порочная практика злоупотребления заемными средствами. Парадоксом стала ситуация, когда предприятие, которое считается безнадежным должником, в то же время имеет солидный валютный счет, осуществляет активные финансовые вложения в акции и другие ценные бумаги, в уставные капиталы других предприятий и банков. Используя механизм беспроцентной товарной ссуды, предприятия-партнеры получают продукцию без предоплаты, превращают ее в деньги и задействуют в качестве оборотных средств. Если на протяжении длительного времени стороны не проявляют стремления к взысканию (погашению) задолженности, то в их действиях можно усмотреть признаки сознательного умысла не расплачиваться. Так феномен массовых неплатежей обращается в аморальную выгоду некоторых хозяйствующих субъектов, совершающих ничтожные сделки.
В целях борьбы с неплатежами с 1 января 1995 г. вступил в силу Указ Президента РФ «Об обеспечении правопорядка при осуществлении платежей по обязательствам за поставку товаров (выполнение работ или оказание услуг)».
Указом определен 3-месячный срок со дня фактического получения товаров дебитором, в течение которого должны быть проведены все взаиморасчеты между производителем и потребителем. Если это требование не соблюдено и кредитор не предпринял решительных действий по взысканию задолженности, то дебитору предлагается добровольно в течение одного месяца произвести надлежащие выплаты в доход государства. По истечении месячного срока невостребованная сумма перечисляется со счета предприятия в федеральный бюджет в судебном порядке. Таким образом, дебиторский долг превращается в убыток кредитора.
2.2. Анализ дебиторской задолженности.
Значительный удельный вес дебиторской задолженности в составе текущих активов определяет их особое место в оценке оборачиваемости оборотных средств. В наиболее общем виде изменения объема дебиторской задолженности за год могут быть охарактеризованы данными баланса. Для целей внутреннего анализа следует привлечь сведения аналитического учета: данные журналов-ордеров или заменяющих их ведомостей учета расчетов с покупателями и заказчиками, с поставщиками по авансам выданным, подотчетными лицами, с прочими дебиторами. Для обобщения результатов анализа составляют сводную таблицу, в которой дебиторская задолженность классифицируется по срокам образования.
Анализ краткосрочной задолженности проводится на основании Данных аналитического учета расчетов с поставщиками, полученных кредитов банка, расчетов с прочими кредиторами (журналов-ордеров № 4, 6, 8, 10, ведомостей и др.). В ходе анализа делается выборка обязательств, сроки погашения которых наступают в отчетном периоде, а также отсроченных и просроченных обязательств.
Для оценки оборачиваемости дебиторской задолженности используется следующая группа показателей.
1. Оборачиваемость дебиторской задолженности.
где:
2. Период погашения дебиторской задолженности.
Следует иметь в виду, что чем больше период просрочки задолженности, тем выше риск её непогашения.
Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12
