Управление конфликтами в трудовом коллективе (на примере частного охранного предприятия "Полад&...

заемные средства

KT


 

ссуды, не погашенные в срок

Ko

БАЛАНС

B

БАЛАНС

B


 

Таблица 7

Данные для анализа финансовой устойчивости предприятия

Показатель

Конец 2006 года

Конец 2007 года

Изменение

F

58619

57169

-1450

Z

24349

33863

9514

Ra

239971

209912

-30059

Д

208694

105081

-103613

ra

31277

104831

73554

Ис

74759

74759

0

Rp

383172

368781

-14391

K

0

0

0

KT

0

0

0

Kt

0

0

0

Ko

0

0

0

B

457931

443540

-14391


Учитывая, что долгосрочные кредиты и заемные средства направляются преимущественно на приобретение основных средств и на капитальные вложения,  преобразуем исходную балансовую формулу:

 

Z + Ra = [ (Ис + KT) - F ] + [ Kt + Ko + Rp ]                                                 (2).


Отсюда можно сделать заключение,  что при условии ограничения запасов и затрат величиной [ (Ис + KT) - F ] :

Z £ (Ис + KT) - F,

будет выполняться условие платежеспособности,  то есть денежные средства,  краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги) и активные рассчеты покроют краткосрочную задолженность предприятия (Kt + Ko + Rp) :

 

Ra ³ Kt + Ko + Rp.           


Таким образом,  соотношение стоимости материальных оборотных средств и величин собственных и заемных источников их формирования определяет устойчивость финансового состояния предприятия.

Обеспеченность запасов и затрат источниками формирования является сущностью финансовой устойчивости,  тогда как платежеспособность выступает ее внешним проявлением.  В то же время степень обеспеченности запасов и затрат источниками есть причина той или иной степени,  платежеспособности (или неплатежеспособности),  выступающей как степень обеспеченности.

Для 2006 года:

24349 = (74759 + 0) - 58619

24349 > 16140

      Для 2007 года:

33863 = (74759 + 0) - 57169

33863 > 17590

Ни в 2006 году,  ни в 2007 году данное условие платежеспособности предприятия не выполняется.  Денежные средства и активные расчеты не покроют краткосрочную задолженность предприятия.

Обобщающим показателем финансовой устойчивости является излишек или недостаток источников средств, для формирования запасов и затрат, получаемый в виде разницы величины источников средств и величины запасов и затрат.  При этом имеется в виду обеспеченность определенными видами источников (собственными, кредитными и другими заемными), поскольку достаточность суммы всех возможных видов источников (включая краткосрочную кредиторскую задолженность и прочие пассивы) гарантирована тождественностью итогов актива и пассива баланса.

Общая величина запасов и затрат Z предприятия равна итогу раздела II  актива баланса. Для характеристики источников формирования запасов и затрат используются несколько показателей,  отражающих различную степень охвата разных видов источников:

наличие собственных оборотных средств,  равное разнице величины источников собственных средств и величины основных средств и вложений:

 

Ес = Ис – F                                                                                    (3),

Ес06 = Ис06 – F06 = 74759 - 58619 = 16140  

Ес07 = Ис07 – F07 = 74759 - 57169 = 17590


В 2007 году собственные оборотные средства возросли,  хотя источники собственных средств не увеличились,  но снизились иммобилизованные активы.

Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат,  получаемое из предыдущего показателя увеличением на сумму долгосрочных кредитов и заемных средств:

ЕТ = Ес + КТ                                                                                       (4),

ЕТ06 = Ес06 + КТ06 = 16140 + 0 = 16140

ЕТ07 = Ес07 + КТ07 = 17590 + 0 = 17590


Общая величина основных источников формирования запасов и затрат,  равная сумме предыдущего показателя и величины краткосрочных кредитов и заемных средств (к которым в данном случае не присоединяются ссуды,  не погашенные в срок):

 

Es = ET + Kt                                                                                         (5),


Так как,  ни в 2006,  ни в 2007 году предприятие  не получало кредитов и заемных средств,  то:


ET06 = Ec06 = Es06 = 16140

ET07 = Ec07 = Es07 = 17590


Каждый из приведенных показателей наличия источников формирования запасов и затрат должен быть уменьшен на величину иммобилизации оборотных средств в случае присутствия в разделе III актива баланса превышения расчетов с работниками по полученным ими ссудам над ссудами для рабочих и служащих (раздел II пассива).  Иммобилизация также может скрываться в составе прочих дебиторов и прочих активов,  но определение ее величины при этом возможно лишь в рамках внутреннего анализа на основе учетных данных.  Критерием здесь должна служить низкая ликвидность или полная  не ликвидность  обнаруженных  сомнительных сумм.  При анализе баланса предприятия нет необходимости проводить данные корректировки.

В названии показателя наличия собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат имеется некоторая условность.  Так как долгосрочные кредиты и заемные средства используются в основном на капитальные вложения и на приобретение основных средств,  то фактически показатель наличия ЕТ отражает скорректированную величину собственных оборотных средств.  Поэтому название “ наличие собственных и долгосрочных заемных источников “ указывает лишь на тот факт,  что исходная величина собственных оборотных средств Ес увеличена на сумму долгосрочных кредитов и заемных средств.

Трем показателям наличия источников формирования запасов и затрат соответствуют три показателя обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования:

- излишек ( + ) или недостаток ( - ) собственных оборотных средств:

 

± Ес = Ес – Z                                                                                         (6),

± Ес06 = Ес06 – Z06 = 16140 - 24349 = -8209         

± Ес07 = Ес07 – Z07 = 17590 - 33863 = -16273


В 2006 году,  так же,  как и в 2007 году,  имеется недостаток собственных оборотных средств.  Причем в 2007 году он увеличился более чем в полтора раза.

Излишек ( + ) или недостаток ( - ) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат:

 

± ЕТ = ЕТ - Z = (Ес + КТ) – Z                                                                (7),


излишек ( + ) или недостаток ( - ) общей величины основных источников для формирования запасов и затрат:

 

± Es = Es - Z = (Ес + КТ + Кt) – Z                                                          (8).      


Так как,  ни в 2006,  ни в 2007 году предприятие не получало кредитов и заемных средств, то: 

± ЕТ06 = ± Ес06 = ± Es06 = -8209

± ЕТ07 = ± Ес07 = ± Еs07 = -16273


Вычисление трех показателей обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования позволяет классифицировать финансовые ситуации по степени их устойчивости.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18, 19, 20, 21, 22, 23, 24, 25, 26, 27, 28, 29, 30, 31, 32



Реклама
В соцсетях
рефераты скачать рефераты скачать рефераты скачать рефераты скачать рефераты скачать рефераты скачать рефераты скачать