³0,2¸0,7
0,013
0,004
-0,009
3
Промежуточный коэффициент покрытия
³0,7
0,25
0,17
-0,08
4
Общий текущий коэффициент покрытия
³2
1,3
1,1
-0,2
5
Коэффициент текущей ликвидности
³2
1,3
1,2
-0,1
6
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
³0,1
0,2
0,1
-0,1
Коэффициент покрытия отражает, достаточно ли у предприятия оборотных средств для погашения своих краткосрочных обязательств в течении года. Обще принятый стандарт значения данного показателя находится в пределах от 1 до 2. Т. е. можно сказать, что данному предприятию достаточно оборотных средств для погашения краткосрочных обязательств, это ещё раз подтверждает Ко. л. текущей ликвидности.
Частным показателем коэффициента текущей ликвидности является коэффициент уточнённой ликвидности, раскрывающий отношение наиболее ликвидной части оборотных средств (без учёта материально-производственных запасов) к краткосрочным обязательствам. Необходимость расчёта этого показателя вызвана тем, что ликвидность отдельных категорий оборотных средств далеко неодинакова, и если например денежные средства могут служить непосредственным источником погашения текущих обязательств, то запасы могут быть использованы для этой цели непосредственно после их реализации, и зачастую по пониженной цене. А эта процедура в свою очередь предполагает не только наличие покупателя, но и наличие у него денежных средств.
Обобщив данные расчета коэффициента абсолютной ликвидности можно сказать, что с помощью дебиторской задолженности предприятия в состоянии расплатится по своим долгам, но при условии, что расчеты с дебиторами будут произведены в предусмотренные сроки.
Очевидно, что по данным бухгалтерской отчетности (форма 5), основным дебитором данного предприятия является ООО «Союз-Инвест» г. Новопавловск. Дебиторская задолженность данного субъекта перед анализируемым предприятием составляет на конец года 1155 тыс. руб. Представляется, что в большинстве случаев более надежной и объективной является оценка ликвидности только по показателю денежных средств.
Очевидно, что коэффициент абсолютной ликвидности к концу периода снизился до 0,004. Это значит что предприятие не сможет в срочном порядке погасить все свои долговые обязательства. Отраслевые особенности (значительная длительность производственного цикла обращения и производств на предприятии, условия инфляции, обесценивающие оборотные средства, выраженные должной массой, ухудшают и без того низкую платёжеспособность исследуемого хозяйствующего субъекта.
Анализ обеспеченности предприятия собственными
оборотными средствами, эффективность их использования
При анализе обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами(СОС) определяется излишек или недостаток наличия СОС для покрытия запасов и затрат и дебиторской задолженности за товары, предметы и услуги, непрокредитованные банком.
Для анализа целесообразно составить следующую таблицу:
Таблица № 11
Обеспеченность предприятия СОС для покрытия запасов, затрат и дебиторской задолженности на товары и услуги.
Показатели
№ стр.
На начало года тыс. руб.
На конец года
тыс. руб.
Изменения за год(+,-)
А
Б
1
2
3
Наличие СОС
01
10855
10460
-395
Запасы, затраты
02
37418
61190
23772
Товары отгруженные
03
-
21004
21004
Дебиторская задолженность за товары(работы, услуги)
04
8271
10488
2217
Итого (02+03+04)
05
45689
92682
46993
Краткосрочные кредиты, займы
06
-
1909
1909
Кредиторская задолженность за товары(работы, услуги)
07
35245
61091
25846
Итого (06+07)
08
35245
63000
27755
Запасы и затраты, непрокре-дитованные банком(05-08)
09
10444
29682
19238
Излишек(+) или недостаток(-) наличия СОС для покрытия запасов, затрат, дебиторской задолженности за товары(01-09)
10
411
-19222
-19633
Тоже в %-х к запасам и затратам непрокредитованных банком(10/9)*100
11
3,9
-0,6
-4,5
При излишке , а особенно при недостатке СОС необходимо анализировать влияние факторов на изменение величины СОС . Для анализа составим таблицу:
Таблица № 12
Влияние факторов на СОС предприятия.
Показатели
Номер стр.
На начало года
тыс. руб.
На конец года
тыс. руб.
Изменения
за год (+,-)
Наличие СОС
01
10855
10460
-395
Влияние факторов : уставный капитал в части формирования оборотных средств ( УК-Ос-Ва)
02
-164075
-164569
-494
Добавочный капитал
03
159137
159133
-4
Резервный капитал
04
-
-
-
Средства резервного фонда
05
-
-
-
Фонды накопления
06
-
-
-
Фонды социальной сферы
07
17490
17490
-
Средства целевого финансирования и поступлений за вычетом убытков прошлых лет и убытков отчетного года
08
-2213
-1904
309
Нераспределенная прибыль прошлых лет
09
516
-
-516
Нераспределенная прибыль отчетного года
10
-
310
310
Итого сумма влияния факторов
11
10855
10460
-395
Данные строки 01 и 11 должны быть одинаковыми. Общая сумма влияния факторов на изменение СОС должна ровняться изменению всей суммы оборотных средств предприятия.
Из данной таблицы видно, что на конец года у предприятия наблюдается недостаток собственных средств(10460 тыс. руб.) по сравнению с началом года(10855 тыс. руб.) - 395 тыс. руб.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17
