Отчет о движении финансовых средств (Cash Flow)
Таблица 3.8 - Отчет о движении денежных средств
Использование метода оценки эффективности проекта, основанного на применении дисконтирования, предполагает расчет комплекса показателей:
а) чистой текущей стоимости NPV;
б) индекса прибыльности IP (рентабельность);
в) внутренней нормы доходности IRR;
г) дисконтированного срока окупаемости;
NPV , где: R – ставка дисконтирования, Т – прогнозный интервал времени, t – один период времени в прогнозном интервале времени. Проект считается эффективным при NPV > 0.
Через два года текущая стоимость нашего проекта составит 4624534,65 рублей.
а) NPV=-3207845,33 * + 1045541,83 * + 1168558,78 * + 1271094,37 * + 1271094,37 * + 1271094,37 * + 1168558,78 * + 1168558,78 * = 4624534,65 руб.
б) Метод доходности инвестиций - рассчитывается индекс прибыльности PI:
Очевидно, что если:
РI > 1, то проект следует принять;
РI< 1, то проект следует отвергнуть;
РI = 1, то проект ни прибыльный, ни убыточный.
Стоимость инвестиционного потока = -4044838 * = - 3988210,27руб.
Стоимость чистого потока 1-го квартала = 836992,67 * = 825274,77 руб.
Стоимость чистого потока 2-го квартала = 825274,77 + 1045541,83 *= 1842586,97 руб.
Стоимость чистого потока 3-го квартала = 1842586,97 + 1168558,78 * = 2963234,84 руб.
Стоимость чистого потока 4-го квартала = 2963234,84 + 1271094,37 *= 4164419,02
РI = =1,044
в) Метод расчета внутренней нормы доходности
IRR - уровень окупаемости инвестиций, то есть k, при котором NPV=0:
где k – неизвестное (IRR).
12% NPV = 4624534,65 руб.
100% NPV = 2538369,73 руб.
175% NPV = 13756,42 руб
Ток= стоимость инвестиционного потока < стоимость чистого потока
Из отчета о движении денежных средств видно, что стоимость чистого потока по истечении двух лет будет больше стоимости инвестиционных затрат.
3.6. Расчет точки безубыточности
Точка безубыточности – это минимально допустимый объем производства, ниже которого бизнес становится неэффективным, т.е. это критический объем.
(.)безубыточности = |постоянные издержки/ цена изделия – переменные издержки)|
(.)безубыточности = |209811,27/(9200 – 97000)| = 2,3
3.7. Анализ рисков
В ходе реализации проекта предприятие может сталкиваться с различными проблемами, которые могут повлиять на ход работы. Эти риски сгруппированы по следующим категориям:
1. Финансовые риски. Эта группа рисков связана с возможными проблемами целевого финансирования.
2. Производственные риски. Они связаны с соблюдением техники безопасности, а также с возможными сбоями в работе оборудования.
3. Риски, связанные со снабжением. Это всевозможные проблемы со снабжением, как на уровне поставщиков, так и на уровне отдела снабжения.
4. Форс-мажорные обстоятельства. Сюда входят погодные условия, а также иные обстоятельства, не подвластные контролю предприятия, которые могут повлиять на ход выполнения работы.
Подобные ситуации могут нанести материальный ущерб либо приостановить ход работы (что тоже повлечет за собой последствия в виде простоя и неустоек). В связи с этим на предприятии разработана и внедрена система менеджмента качества, позволяющая снизить до минимума возможность наступления этих рисков посредством эффективного применения регламентирующей документации, такой как руководство по качеству, инструкции на процесс, процедуры и т.д. На случай наступления подобных обстоятельств предприятие производит резервирование средств в сумме 3 % от общей сметной стоимости.
4. Организационный план
|
|
мероприятие |
дни |
5 |
10 |
15 |
20 |
25 |
30 |
35 |
40 |
45 |
50 |
55 |
60 |
65 |
70 |
|
|
1.2 |
аренда помещения |
14 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2.3 |
ремонт помещения |
26 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||
|
3.4 |
хранилище товарных запасов |
10 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
3.6 |
Закупка оборудования |
8 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
3.5 |
Доп. Оборудование |
7 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
3.8 |
Подборка кадров |
21 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
|
4.9 |
Закупка товарных запасов |
10 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
3.7 |
Маркетинг компании |
14 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
8.10 |
Мероприятия по открытию предприятия |
1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Таблица 4.1 - Календарный график Ганта
|
|
мероприятие |
ответственный |
|
1.2 |
аренда помещения |
Менеджер проекта |
|
2.3 |
ремонт помещения |
Ремонтная бригада |
|
3.4 |
хранилище товарных запасов |
Администратор |
|
3.6 |
Закупка оборудования |
Менеджер проекта |
|
3.5 |
Доп. Оборудование |
Менеджер проекта |
|
3.8 |
Подборка кадров |
Отдел кадров |
|
4.9 |
Закупка товарных запасов |
Менеджер проекта |
|
3.7 |
Маркетинг компании |
Рекламное агентство |
|
8.10 |
Мероприятия по открытию предприятия |
Администратор |
Таблица 4.2 - Распределение ответственности по проекту
Рисунок 4.1 - Сетевой график работ по проекту
Заключение
Главная цель хозяйствующего субъекта в современных условиях - получение максимальной прибыли, что невозможно без эффективного управления капиталом. Поиски резервов для увеличения прибыльности предприятия составляют основную задачу управленца.
Очевидно, что от эффективности управления финансовыми ресурсами и предприятием целиком и полностью зависит результат деятельности предприятия в целом. Если дела на предприятии идут самотеком, а стиль управления в новых рыночных условиях не меняется, то борьба за выживание становится непрерывной.
В курсовой работе были описаны основные аспекты развития ООО «Новый взгляд» через открытие филиала, целесообразность и мотивы таких действий, направленность проекта и его актуальность.
Также детально рассмотрено управление затратами проекта. В ней описываются ресурсные требования, имитационная модель проекта и результаты, полученные после её создания.
Исследования показали, что деятельность предприятия весьма эффективна и пути развития для неё открыты. При наличии такого потенциала в технологиях, связях и подходах по продвижению товаров и услуг ООО «Новый взгляд» может эффективно развиваться и укреплять свои позиции на рынке.
Список литературы
1. Берл Густав и др. Мгновенный бизнес-план. Двадцать быстрых шагов к успеху. Пер. с англ.- М.: Дело ЛТД, 2003. – 183с.
2. Бизнес-план. Методические материалы. Под редакцией профессора Р.Г. Маниловского. - М.: Финансы и статистика, 2006.-156 с.
3. Горохов Н.Ю., Малев В.В. Бизнес-планирование и инвестиционный анализ. – М.: Информационно-издательский дом Филинъ, 2001 – 208 с.
4. Алексеева М.М. Планирование деятельности фирмы. Учебно-методическое пособие. М.: Финансы и статистика, 2007.
5. Балабанов И.Т. Риск-менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2004.
6. Бирман Г., Шмидт С. Экономический анализ инвестиционных проектов. Пер. с англ. Под ред. Л. П. Белых. М.: Банки и биржи, изд. объединение "ЮНИТИ", 2004.
7. Индрисов А.Б. и др. Стратегическое планирование и анализ эффективности инвестиций. М.: Информ.-изд. дом. "Филин", 2006.
8. Кочетков А.И, Никешин С.Н. и др. Project Management. Управление проектами. Зарубежный опыт. СПб., 2005.
