>0,8-1,0
0,10
0,07
-0,03
3. коэффициент абсолютной ликвидности
0,2-0,25
0,12
0,09
-0,03
коэффициент абсолютной ликвидности на отчетную дату примерно в 2,22 (0,2:0,09) раза ниже своего критического значения. И это подтверждает факт неплатежеспособности.
Предприятие не имеет денежных средств для оплаты краткосрочных обязательств.
Даже при условии поступления денег в погашение дебиторской задолженности предприятие могло бы рассчитаться с кредиторами в конце периода лишь на 3%. И только мобилизуя средства, вложенные в материально – производственные запасы, можно рассчитаться с кредиторами по краткосрочным обязательствам. Однако это равносильно остановке производства. Поэтому предприятие вынуждено будет покрывать часть долгов частью своего недвижимого имущества.
Причинами неплатежеспособности могут быть не выполнение плана по производству и реализации работ, услуг; повышение ее себестоимости; не выполнение плана прибыли и, как результат, недостаток собственных источников финансирования предприятия, высокий процент налогообложения. Одной из причин ухудшения платежеспособности может быть неправильное использование оборотного капитала: отвлечение средств в дебиторскую задолженность, вложение в сверхплановые запасы и на прочие цели, которые временно не имеют источников финансирования.
Главным вопросами, которые должны быть выяснены при анализе платежеспособности, являются следующие:
- качественный состав текущих активов и пассивов;
- учетная политика оценки статей активов и пассивов;
- скорость оборота текущих активов и ее соответствие скорости оборота текущих пассив;
- основные источники притока денежных средств на предприятии и основные направления их расходования, способность стабильно обеспечивать превышение первых над вторыми.
Для проведения анализа бухгалтерского баланса по отдельным статьям построим аналитическую таблицу, в которой абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижения).
Горизонтальный анализ баланса
Показатели
01.01.2005
01.04.2006
у.е.
%
у.е.
%
1
2
3
4
5
Актив
1.Внеоборотные активы
1.1.Нематериальные активы
780
100
780
100
1.2.Основные средства
38501,5
100
38901,5
101,04
Итого по I разделу
39281,5
100
39681,5
101,04
2.Оборотные активы
2.1.Запасы
9450,3
100
10650,3
112,7
2.2.Дебиторская задолженность
225,5
100
216
95,79
2.3.Краткосрочные финансовые вложения
700
100
700
100,0
2.4.Денежные средства
3069,4
100
2088,9
68,05
Итого по II разделу
13445,2
100
13655,2
101,56
Баланс
52726,7
100
53336,7
101,16
Пассив
3.Капитал и резервы
1
2
3
4
5
3.1.Уставный капитал
265
100
265
100
3.2.Добавочный капитал
800
100
800
100
3.3.Резервный капитал
7100
100
7100
100
3.4.Нераспредеделнная прибыль
1599,4
100
1599,4
100
Итого по III разделу
9764,4
100
9764,4
100
Раздел IV «Долгосрочные обязательства»
6400
100
6400
100
5.Краткосрочные обязательства
100
5.1.Заемные средства
2500
100
2800
112
5.2.Кредиторская задолженность
29780,3
100
29690,3
99,7
5.3.Доходы будущих периодов
3462
100
3862
111,75
5.4.Резервы предстоящих расходов
820
100
820
100
Итого по V разделу
36562,3
100
37172,3
101,67
Баланс
52726,7
100,0
53336,7,8
101,16
На рассматриваемом предприятии валюта баланса за 1 кв.2006г. увеличилась на 1.16% и составила на 01.04.2006г. 53336,7 у.е. внеоборотные активы увеличились на 1,04 % или на 400 у.е., что произошло за счет увеличения основных средств, оборотные активы увеличились на 1,55% или на 210 у.е.
Анализ динамики структуры запасов и затрат показывает существенный рост общей величины запасов и затрат на 1200 у.е. или на 12,7 %.Приращение произошло за счет возникновения затрат в незавершенном производстве, которое составили на конец отчетного периода 25,4% от всей величины запасов и затрат.
За отчетный период по сравнению с началом года осталась на одном уровне сумма готовой продукции и товаров отгруженных, что не способствует улучшению финансового состояния предприятия.
Состояние расчетной дисциплины характеризуется наличием дебиторской задолженности и оказывает существенное влияние на устойчивость финансового положения предприятия. В целом на предприятии произошло снижение дебиторской задолженности на 190,5 у.е. или 4,21%.
К оправданной относится задолженность, срок погашения которой не наступил, либо составляет менее одного месяца. К неоправданной задолженности относится просроченная задолженность покупателей и заказчиков. Чем больше срок просрочки, тем вероятнее неуплата по счету. Отвлечение средств в эту задолженность создает реальную угрозу неплатеже способности самого предприятия – кредитора и ослабляет ликвидность его баланса.
Снижение денежных средств на 31,95 оценивается негативно, к тому же их доля в имуществе мала, всего 3,9% (2088,9: 53336,7). Отсутствие минимально необходимого запаса денежных средств указывает на финансовые затруднения.
Преобладание кредиторской задолженности в составе источников средств может привести предприятие к неплатежеспособности, о чем речь пойдет дальше. Сама кредиторская задолженность в большинстве состоит из задолженности перед поставщиками и подрядчиками, задолженности перед персоналом по оплате труда, задолженности перед бюджетными фондами, прочих кредиторов.
Следует также отметить, что кредиторская задолженность на конец периода в 137 раз превышает дебиторскую задолженность.
Неплатежи предприятия свидетельствуют о серьезных финансовых затруднениях.
На основании произведенных расчетов можно сделать следующие выводы:
- сумма финансовых ресурсов, находящихся в распоряжении предприятия увеличилась на 610 у.е. или на 1,16 % и составила 53336,7 у.е.;
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18, 19, 20, 21
