Материалоемкость
1,28
Выработка
на одного работающего
т. руб.
1606,553
Рост производительности на одного работающего
%
-
Инвестиции в производство
т. руб.
2837,000
Срок окупаемости проекта
Фондоотдача - показывает эффективность использования основных средств. Рассчитывается путем деления объема товарной продукции на среднегодовую стоимость основных производственных фондов.
В 2006 году фондоотдача составила 0,95 т. руб.
Фондоемкость - показатель обратный фондоотдаче. В 2006 году фондоемкость составила 1,05 т. руб.
Выработка - количество произведенной продукции, оказываемых услуг одним работником в единицу времени.
Уровень выработки в 2006 году составил 1606,553 т. руб. на 1 работающего.
3.5. Финансовый план
Цель финансового плана – определить эффективность предлагаемого проекта. Эффективность проекта характеризуется целой системой показателей. Отражающих соотношение затрат и результатов применительно к интересам его участников.
В данном разделе дипломного проекта буду рассмотрены следующие показатели эффективности:
1. Анализ безубыточности;
2. Форма движения денежных средств;
3. Чистый дисконтированный доход, или интегральный доход;
4. Срок окупаемости.
По этим показателям будет сделан вывод о целесообразности и эффективности проекта.
3.5.1. Финансирование проекта
Объем финансирования проекта составляет 6750 тыс. руб. Запрашиваемые средства предназначены для закупки оборудования.
Источником привлечения капитала служит краткосрочный кредит отделения сберегательного банка в размере 2837 тыс. руб. сроком на 1 года под 17 % годовых. Обеспечением по кредиту является имущество предприятия, но необходимая сумма на инвестирование в оборудование составляет 6750 тыс. руб., оставшиеся 3913 тыс. руб. составляют собственные средства предприятия.
3.5.2. Расчет точки безубыточности
График безубыточности. Каждое предприятие, начиная процесс производства или принимая решение о его расширении или делении, должно быть уверенным, что его затраты обязательно окупятся и принесут прибыль. Для получения прибыли необходимо, чтобы объем выручки от продаж превышал сумму постоянных и переменных издержек фирмы.. Чтобы определить при каком объеме продаж окупятся валовые затраты фирмы, необходимо рассчитать точку безубыточности (выручку и объем продаж. Обеспечивающие покрытие всех затрат фирмы и нулевую прибыль).
Уровень безубыточности рассчитан на основе методик, предложенной в [15].
Таблица 3.13.
Расчет уровня безубыточности
|
Показатели |
2006 г. |
|
Выручка от реализации, тыс. руб. |
8309,765 |
|
Переменные затраты, тыс. руб. |
6914,932 |
|
Постоянные затраты, тыс. руб. |
310,951 |
|
Прибыль, тыс. руб. |
1083,882 |
Чтобы найти точку безубыточности, необходимо ответить на вопрос: до какого уровня должна упасть выручка предприятия, чтобы прибыль стала нулевой? Нельзя просто сложить постоянные и переменные издержки, так как при снижении выручки переменные издержки снизятся. При снижении валовой выручки переменные издержки будут сокращаться в той же пропорции. На основе этого утверждения можно воспользоваться формулой точки безубыточности:
R/=FC/К, где
R/ - пороговая выручка;
FC – постоянные издержки;
К – коэффициент покрытия.
Расчет нахождения уровня безубыточности на примере 2005 года:
1. Нахождение суммы покрытия – разница между выручкой от реализации и всей суммы переменных затрат (издержек). Сумма покрытия означает вклад в покрытие постоянных расходов и получение прибыли.
Сумма покрытия = 6426,21 – 5358,92 = 1067,30 тыс. руб.
2. Коэффициент покрытия – доля суммы покрытия в выручке
Коэффициент покрытия = 1067,30/6426,21 = 0,166
3. Пороговая выручка = точка безубыточности = (Зпост/Кпокрытия)
Пороговая выручка = 229,09/0,166 = 1379,3 тыс. руб.
Как видно фактическая выручка выше пороговой. Чтобы оценить, насколько фактическая выручка превышает выручку, обеспечивающую безубыточность, рассчитывают запас прочности – процентное отклонение фактической выручки от пороговой:
St = ((R-R//R)*100%, где
St – запас прочности;
R – фактическая выручка,
R/ - пороговая выручка.
4. Запас прочности
Запас прочности = ((6426,21 – 1379,3)/6426,21)*100% = 79%
Чем больше запас прочности, тем лучше для фирмы.
Значение запаса прочности равное 79% показывает, что если в силу изменения рыночной ситуации (сокращения спроса, ухудшения конкурентоспособности) выручка фирмы сократится менее чем на 79, то фирма будет получать прибыль, если более чем на 79% - окажется в убытке.
3.5.3. Модель дисконтирования денежных потоков
Форма движения денежных средств. Исходными данными определения эффективности программы служат данные денежных поступлений и выплат.
Необходимым условием реализуемости программы является положительность показателя денежного потока для каждого интервала времени.
Таблица 3.14.
Движение денежных средств
|
Показатели |
2006 г. |
|
1. Остаток денежных средств на начало периода, тыс. руб. |
5478,20 |
|
2. Поступление, тыс. руб. |
14509,765 |
|
2.1. Выручка от реализации продукции, тыс. руб. |
8309,765 |
|
2. Кредит, тыс.руб. |
6200,000 |
|
3. Выплаты, тыс.руб. |
15741,085 |
|
3.1. На инвестирование (приобретение (приобретение оборудования) , тыс.руб. |
550,00 |
|
3.2. Затраты в составе себестоимости ТП, тыс. руб. |
7225,883 |
|
3.3. Налоги, тыс. руб. |
511,202 |
|
НДС, тыс. руб. |
251,070 |
|
Налог на прибыль, тыс.руб. |
260,132 |
|
3.4. Проценты за кредит, тыс.руб. |
1054,00 |
|
3.5. Возврат кредита, тыс.руб. |
6400,00 |
|
4. Прирост денежной наличности (+/-),тыс. руб. |
-1231,32 |
|
5. Остаток денежных средств на конец периода, тыс. руб. |
4246,88 |
Расчет налога на добавленную стоимость:
Каждое предприятие получает НДС от покупателя и в то же время уплачивает НДС поставщику. В бюджет предприятие перечисляет разницу между полученным и уплаченным НДС.
1. НДС полученный равен:
Выручка от реализации * 18%
2. НДС уплаченный равен:
(затраты на материалы + услуги) * 18%
3. НДС в бюджет равен:
НДС полученный – НДС уплаченный
Таблица 3.15.
Расчет налога на добавленную стоимость
|
Показатели |
2006 г. |
|
НДС полученный, млн. руб. |
1495,758 |
|
НДС уплаченный, млн. руб. |
1244,688 |
|
НДС в бюджет, млн. руб. |
251,070 |
3.5.4. Финансовые результаты. Окупаемость
Расчет интегральных показателей эффективности проекта. Чистый дисконтированный доход или чистая приведенная стоимость (NPV) – представляет собой абсолютную величину дохода от реализации проекта с учетом ожидаемого изменения денег.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15
